隨著ChatGPT的問(wèn)世，以大模型為主的AI（人工智能）發(fā)展成為金融科技發(fā)展的新熱點(diǎn)。人工智能在金融領(lǐng)域的應(yīng)用，被認(rèn)為在市場(chǎng)、交易，監(jiān)管等方面都有著廣泛的前景。不過(guò)，包括監(jiān)管機(jī)構(gòu)、市場(chǎng)部門仍然擔(dān)心AI的大范圍應(yīng)用會(huì)帶來(lái)數(shù)據(jù)安全、風(fēng)險(xiǎn)集中等一些問(wèn)題。這些問(wèn)題和隱患也使得相關(guān)創(chuàng)新面臨新的挑戰(zhàn)。
近期，在AI應(yīng)用在金融監(jiān)管科技的影響方面，國(guó)際清算銀行1月23日發(fā)布報(bào)告稱，AI（人工智能）在央行信息收集、宏觀經(jīng)濟(jì)分析、支付系統(tǒng)監(jiān)測(cè)、金融監(jiān)管等四個(gè)方面將發(fā)揮重要作用，但與此同時(shí)也會(huì)面臨準(zhǔn)確性、隱私、成本、依賴性等諸多挑戰(zhàn)。另外，國(guó)內(nèi)的CF40近期也發(fā)布智能金融發(fā)展報(bào)告稱，以ChatGPT為代表的生成式人工智能（AIGC）的出現(xiàn)無(wú)疑對(duì)金融業(yè)具有深遠(yuǎn)的影響，一方面，可以通過(guò)快速準(zhǔn)確的信息和自動(dòng)化的任務(wù)處理推動(dòng)金融業(yè)降本增效；另一方面，也進(jìn)一步推動(dòng)了金融行業(yè)的數(shù)智化轉(zhuǎn)型，拓寬了金融行業(yè)AI應(yīng)用的邊界。人工智能不僅是金融監(jiān)管所需要面對(duì)的市場(chǎng)挑戰(zhàn)，也給金融監(jiān)管自身帶來(lái)各種不確定性。
在廣泛的數(shù)據(jù)處理方面，人工智能的發(fā)展不僅給金融機(jī)構(gòu)各種交易提供高效的數(shù)據(jù)分析，同樣也為監(jiān)管部門的決策提供支撐。國(guó)際清算銀行稱，各國(guó)央行在獲取高質(zhì)量數(shù)據(jù)時(shí)，需要清洗、抽樣以及匹配新數(shù)據(jù)與舊數(shù)據(jù)，數(shù)據(jù)量和復(fù)雜性日益增加，亟需高效靈活的處理工具。而無(wú)論數(shù)據(jù)分布形態(tài)如何，AI在上述過(guò)程中都能夠自動(dòng)識(shí)別潛在異常值，經(jīng)人工專家審核反饋后，可以完善算法，提高工作效率。在貨幣政策和宏觀經(jīng)濟(jì)金融分析方面，國(guó)際清算銀行稱，AI可以從各種傳統(tǒng)和非傳統(tǒng)的數(shù)據(jù)源中有效地提取信息，還能夠反映數(shù)據(jù)中復(fù)雜的非線性關(guān)系。支付系統(tǒng)的日常監(jiān)測(cè)方面，央行能夠通過(guò)AI更有效地識(shí)別異常支付、可疑交易，以及監(jiān)測(cè)銀行擠兌等非線性的動(dòng)態(tài)情況，這些功能有助于及時(shí)防范潛在的銀行倒閉、網(wǎng)絡(luò)攻擊或金融犯罪等問(wèn)題。國(guó)際清算銀行稱，AI非常擅長(zhǎng)處理非結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)，可以根據(jù)文本訓(xùn)練與專家指定關(guān)鍵詞相結(jié)合，自動(dòng)發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)信號(hào)。例如，歐央行目前的Athena系統(tǒng)就使用自然語(yǔ)言技術(shù)來(lái)處理新聞報(bào)道、銀行內(nèi)部文件和監(jiān)管評(píng)估等大量文件，來(lái)提高監(jiān)管效率。監(jiān)管效率、準(zhǔn)確度和精確度的提升，意味著未來(lái)AI在金融監(jiān)管領(lǐng)域有著十分廣泛而實(shí)際的應(yīng)用。
但與此同時(shí)，國(guó)際清算銀行提醒，AI在央行的應(yīng)用亦存在不少挑戰(zhàn)。首先是準(zhǔn)確性與可解釋性的沖突。如果算法存在歧視或偏見，模型得出的答案就會(huì)不準(zhǔn)確；復(fù)雜的機(jī)器學(xué)習(xí)模型涉及很多變量和非線性關(guān)系，因此很難解釋不同變量對(duì)結(jié)果的影響程度。其次，非結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)（通常是個(gè)人數(shù)據(jù)）的使用在法律框架和數(shù)據(jù)隱私方面提出了新的挑戰(zhàn)。與之前數(shù)據(jù)主要由公共機(jī)構(gòu)提供不同，央行現(xiàn)在要使用的大量數(shù)據(jù)來(lái)自私營(yíng)部門，或者從社交媒體網(wǎng)絡(luò)抓取，這會(huì)引發(fā)對(duì)道德和隱私的擔(dān)憂。在投入成本上，更多地使用AI可能讓央行在IT和人力成本方面承壓。AI技術(shù)在幫助央行提高監(jiān)管效率的同時(shí)，也會(huì)引發(fā)人們對(duì)央行依賴少數(shù)外部供應(yīng)商的擔(dān)憂，技術(shù)中斷可能給央行帶來(lái)運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。除了市場(chǎng)集中度給創(chuàng)新和經(jīng)濟(jì)活力帶來(lái)的一般風(fēng)險(xiǎn)外，資源的高度集中還可能造成重大的金融穩(wěn)定、運(yùn)營(yíng)和聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。在新的環(huán)境之下，作為監(jiān)管部門而言，不僅需要面對(duì)跨部門、跨領(lǐng)域的數(shù)據(jù)協(xié)調(diào)問(wèn)題，還需要面對(duì)模型本身各種缺陷所帶來(lái)的尾部風(fēng)險(xiǎn)。這些都是過(guò)去金融監(jiān)管所無(wú)法預(yù)見的。
在市場(chǎng)應(yīng)用方面，CF40的報(bào)告指出，從現(xiàn)階段應(yīng)用實(shí)踐看，智能金融的主要問(wèn)題和風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)集中在幾個(gè)方面：智能金融的倫理標(biāo)準(zhǔn)考量、人工智能技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)與系統(tǒng)安全、金融數(shù)據(jù)安全與個(gè)人信息保護(hù)、市場(chǎng)行為與金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)、智能技術(shù)所引起的金融風(fēng)險(xiǎn)。這些風(fēng)險(xiǎn)，有些是大數(shù)據(jù)應(yīng)用所固有的一些特性，比如數(shù)據(jù)的所有權(quán)、隱私、安全等問(wèn)題，不僅對(duì)包括金融監(jiān)管在內(nèi)的金融領(lǐng)域具有影響，在人工智能的其他應(yīng)用領(lǐng)域，這一問(wèn)題同樣存在。同樣，有些風(fēng)險(xiǎn)則反映了金融領(lǐng)域的特殊性。包括外溢風(fēng)險(xiǎn)，尾部風(fēng)險(xiǎn)都是過(guò)去的金融實(shí)踐中所沒(méi)有遇到的新情況。
由于金融業(yè)務(wù)的即時(shí)性，以及風(fēng)險(xiǎn)的強(qiáng)烈外溢性，使得數(shù)據(jù)本身的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)經(jīng)濟(jì)和金融市場(chǎng)的沖擊更為嚴(yán)重。因此，對(duì)于數(shù)據(jù)應(yīng)用制度體系的一些爭(zhēng)議，更需要進(jìn)行充分的論證和研究，作出妥善安排，而且這種安排在金融領(lǐng)域需要及時(shí)進(jìn)行修訂，避免監(jiān)管跟不上技術(shù)變化帶來(lái)的基礎(chǔ)性風(fēng)險(xiǎn)。這種風(fēng)險(xiǎn)如果暴發(fā)，可能出現(xiàn)比P2P網(wǎng)貸、數(shù)字貨幣泛濫等各種挑戰(zhàn)所帶來(lái)的沖擊更大。中國(guó)銀行原行長(zhǎng)李禮輝曾指出，人工智能技術(shù)迭代可能造成在算力、數(shù)據(jù)治理和安全等方面的沖擊和挑戰(zhàn)；而將尚不成熟的人工智能技術(shù)投入高風(fēng)險(xiǎn)的金融領(lǐng)域，可能放大現(xiàn)有風(fēng)險(xiǎn)并產(chǎn)生新的風(fēng)險(xiǎn)。這其實(shí)都意味著以人工智能為新方向的金融科技發(fā)展，需要有更為謹(jǐn)慎的監(jiān)管。而這與鼓勵(lì)創(chuàng)新的發(fā)展金融科技的初衷有差距。如何平衡監(jiān)管和創(chuàng)新，可以說(shuō)給未來(lái)對(duì)人工智能在金融領(lǐng)域的應(yīng)用而言，帶來(lái)越來(lái)越嚴(yán)重的挑戰(zhàn)。
最終分析結(jié)論：國(guó)際清算銀行稱，AI（人工智能）在央行信息收集、宏觀經(jīng)濟(jì)分析、支付系統(tǒng)監(jiān)測(cè)、金融監(jiān)管等四個(gè)方面將發(fā)揮重要作用，但同時(shí)也會(huì)面臨準(zhǔn)確性、隱私、成本、依賴性等諸多挑戰(zhàn)。這意味著人工智能發(fā)展將對(duì)金融監(jiān)管帶來(lái)挑戰(zhàn)。金融監(jiān)管不僅需要解決數(shù)據(jù)應(yīng)用等共性問(wèn)題，還需要更為謹(jǐn)慎和即時(shí)的監(jiān)管以避免風(fēng)險(xiǎn)外溢和擴(kuò)散。
（來(lái)源：安邦咨詢）
